Después de la muerte de su hijo, Leland Stanford estableció todo su dinero para ir a la Universidad de Stanford, que él ayudó a crear, a los mineros de California y al ferrocarril. Además de la El dinero que Stanford dio, donó su granja de 8,000 acres a la escuela para la crianza de caballos con la estipulación de que ninguna parte de la tierra podría ser vendida.
La escuela que Leland y su esposa construyeron en memoria de su hijo, quien murió a los 15 años, era diferente a otras escuelas de su tiempo. Stanford permitió a las mujeres desde el primer día y no se alineó con una secta religiosa, que también fue única por el período de tiempo.