Los países sudamericanos que se encuentran dentro del Trópico de Capricornio son Argentina, Brasil, Chile y Paraguay. Brasil es el único país del mundo que cruza tanto el ecuador como el trópico.
El Trópico de Capricornio, también llamado el Trópico del Sur, se encuentra aproximadamente a 23.5 grados al sur del Ecuador. Es el punto más al sur en el que el sol se puede ver directamente sobre el solsticio de invierno cuando el hemisferio sur está inclinado hacia el sol. Se desplaza lentamente hacia el norte a un ritmo de aproximadamente 16 yardas por año. El Trópico de Capricornio marca la línea divisoria entre la Zona Templada del Sur en el sur y los trópicos en el norte. Los climas de la mayoría de los países a lo largo del Trópico de Capricornio son áridos o semiáridos. El verano llega al Trópico de Capricornio en diciembre, cuando la región recibe la mayor cantidad de radiación solar directa.
El Trópico de Capricornio, llamado hace unos 2,000 años, se llama así porque el sol alcanza su punto más alto en el cielo en la constelación de Capricornio en diciembre. Los trópicos llevan el nombre de la palabra griega "tropos", que significa girar, porque el sol parece girar y dirigirse en dirección opuesta a través del cielo después del solsticio.