La colonia de Carolina se llama así por tres monarcas llamados Carlos: Carlos IX de Francia, Carlos I de Inglaterra y su hijo Carlos II de Inglaterra. El nombre latino de Carlos es Carolus. El nombre Carolana, o Carolina significa "tierra de Carlos" en latín. El nombre se refiere a las tierras entre las latitudes 31 grados y 36 grados norte.
Los exploradores franceses, bajo el financiamiento de Carlos IX, llamaron la tierra Carolina en 1563 o 1564. Carlos I de Inglaterra luego otorgó concesiones de tierras, en 1629, a varios señores a cambio de una compensación monetaria después de que desarrollaran la tierra. La concesión de tierras se produjo después de que Charles I llegó a la noticia de que los franceses también estaban interesados en el área.
Carlos II fundó la colonia de Carolina en 1663 cuando el rey inglés entregó el territorio a ocho hombres, que ayudaron a restaurar la monarquía, después del breve reinado de Oliver Cromwell. Esta carta sustituyó a la concesión de tierras original hecha por Charles I.
Los gobiernos separados surgieron en las colonias de Carolina a fines del siglo XVII. Un gobierno, en la parte noreste del territorio en la costa atlántica, se convirtió en el condado de Albemarle. Un segundo asentamiento importante, ahora conocido como Charleston, floreció más al sur a lo largo del océano. Ambas áreas contenían legislaturas separadas, tribunales y ejecutivos. A pesar de los intentos de unificar la colonia, Carolina del Norte se separó de Carolina del Sur en 1712.