Las personas que residen en Panamá se llaman panameños. Étnicamente, la mayoría de las personas se consideran mestizos, o españoles e indios. El área alberga también a siete grupos indígenas distintos, incluidos los pueblos Embera, Waounan, Kuna, Bugle, Ngobe, Terribe y Nassau.
Panamá, que los españoles se establecieron en la década de 1500, rompió sus lazos con España en 1821. En ese momento, el país se alineó con Venezuela, Colombia y Ecuador para formar la República de Gran Colombia. Cuando la unión se disolvió en 1830, Panamá se mantuvo alineada con Colombia hasta 1903. Entre 1904 y 1914, el Cuerpo de Ingenieros del Ejército de los EE. UU. Construyó el Canal de Panamá, que se extiende cerca de 50 millas desde el Océano Pacífico hasta el Mar Caribe.